בחר את מנהל התיקים הטוב ביותר

שאלות ותשובות

• מהו תיק השקעות מנוהל?

  תיק השקעות מנוהל הינו חשבון ניירות ערך המנוהל ע"י מנהל השקעות. החשבון נמצא אצל בנק או אצל חבר בורסה על שם הלקוח. הלקוח מעניק ייפוי-כח למנהל תיק ההשקעות לביצוע פעולות של קניה ומכירה של מגוון ניירות ערך לרבות מניות, אגרות חוב, קרנות נאמנות וכדומה.
  ייפוי הכח הינו מוגבל, ומחייב את מנהל תיק ההשקעות לפעול בהתאם להנחיות הלקוח בלבד. ייפוי הכח ניתן לביטול בכל עת וללא קנס או שיהוי.

  מנהל תיק ההשקעות וגם החברה בה מנוהל התיק, מחוייבים ברישיון לניהול תיקים של הרשות לניירות ערך.

  היתרון העיקרי של ניהול תיק השקעות הינו האפשרות לבצע התאמה מירבית ומיטבית בין תמהיל ההשקעות לבין הצרכים והאופי הייחודי של הלקוח.

  בחרו מנהל תיק השקעות שאתם חשים ומאמינים שיעניק לכם שירות מתמשך, מקצועי וזמין.
  שירות כאמור כולל ניהול השקעות המוביל לתשואה מירבית ביחס לסיכון וכן זמינות ונגישות.

  חזרה למעלה

• מהם היתרונות של תיק השקעות מנוהל?

  תיק השקעות מנוהל ע"י מנהל תיקים מקצועי הנעזר במחלקת מחקר. רמת הידע והניסיון של מנהל תיקי השקעות יכולים להניב תשואה גבוהה יחסית לסיכון הקיים בתיק. תיק השקעות מנוהל מתאים גם למי שאינו מומחה בשוק ההון, או למי שאין לו את הפנאי לביצוע מעקב שוטף וקבלת החלטות השקעה.

  מנהל התיקים עוקב אחר המצב בשווקים וביצועי התיק באופן שוטף ומתמשך, ויכול להגיב בזמן אמת על המתרחש בשוק ההון ולבצע פקודות קניה ומכירה מהר יותר מהאדם הפרטי.

  למנהל ההשקעות זמינות למערכות מידע, מסחר ומעקב המסייעות בקבלת החלטות ובביצוע הפעולות בתיק.

  לבתי ההשקעות הגדולים מתודולוגיית השקעות מוסדרת, המגלמת ניסיון וראיה ארוכת שנים, שעשויה למנוע פעולות פזיזות שמובילות לקיבוע הפסדים בשוק יורד או תנודתי.

  תיק השקעות מנוהל הוא חיסכון לטווח ארוך, המאפשר גמישות ושינויים באפיקי ההשקעה ורמת הסיכון לאורך השנים, בהתאם לאירועים אישיים של בעל התיק או אירועים עולמיים.

  כיום, בתקופות של ריבית נמוכה, אפיקי חיסכון אחרים כמו פקדונות ותוכניות חיסכון יוצרים תשואה נמוכה מאוד. תיק השקעות מנוהל עשוי להוביל לתשואה גבוהה יותר.

  דמי הניהול בתיקי השקעות לרוב נמוכים יותר מדמי הניהול בתיקי קרנות נאמנות.

  מנהלי ההשקעות הגדולים מאפשרים ללקוחותיהם להינות מהסדרי העמלות המוטבים והנמוכים שלהם בבנקים – כגון פטור מדמי משמרת, דמי קניה ומכירה נמוכים ועוד.

  חזרה למעלה

• כיצד ניתן לעקוב אחר ביצועי תיק ההשקעות המנוהל שלי?

  תיק ההשקעות המנוהל הינו חשבון ניירות ערך המצוי בבנק או אצל חבר בורסה.
  על כן ניתן לעקוב אחר התיק באמצעות כניסה לאתר האינטרנט של הבנק או של חבר הבורסה ולצפות במצב החשבון.

  כמוכן, חברות ניהול התיקים מחוייבות במשלוח דיווחים רבעוני, שיציג את מגוון ופירוט הנכסים בתיק המנוהל, וכן את תשואות הנכסים ותשואת התיק הכולל.

  בנוסף ניתן ליצור קשר עם מוקדי שירות הלקוחות של החברות מנהלות התיקים, ולקבל עדכון מהם או לבצע דרכם שינויים בתיק ההשקעות.

  חזרה למעלה

• מה ההבדל בין מנהל תיק השקעות ליועץ השקעות?

  במצב של ניהול תיק השקעות באמצעות יועץ השקעות, היועץ אינו מבצע מעקב רציף ומתמשך אחר מצב התיק ומעניק המלצות קנייה ומכירה של ניירות ערך בלבד. ביצוע או אי-ביצוע ההמלצות הינו באחריות בעל החשבון.
  כמוכן, הניתוח המתמשך של מצב התיק, השינויים הנחוצים בו והאחריות הכוללת הינה של בעל החשבון ולא של היועץ.

  בניהול תיק השקעות באמצעות מנהל תיקים יש למנהל הרשאה לפעול עפ"י שיקול דעתו, בהתאם לרמת הסיכון והעדפויו של הלקוח, כאילו מנהל התיקים היה משקיע את כספו שלו תחת אותה רמת סיכון והעדפות.
  מנהל התיקים בוחר את ניירות הערך, מבצע את הקנייה או המכירה, עורך מעקב מתמשך אחר מצב התיק, כך שמלוא האחריות לתיק הינה שלו.

  חזרה למעלה

• מהם החסרונות של תיק השקעות מנוהל?

  דמי הניהול המשולמים למנהל ההשקעות. דמי הניהול כאמור מפחיתים את תשואת התיק אולם מאפשרים להינות מכל היתרונות שפירטנו. הפיתרון: נהלו משא ומתן להפחתת דמי הניהול.

  תיקי השקעות מנוהלים אינם מתאימים להשקעות לטווח קצר של עד שנה. תיק השקעות מנוהל מיועד לטווחי השקעות בינויים וארוכים – דבר שיאפשר למנהל התיקים להציג את יתרונות ניהול ההשקעות שלו.

  ניהול תיקי השקעות אינם מיועדים לתיקים שהיקפם נמוך מ 300,000 ש"ח.

  חזרה למעלה

• למי מתאים תיק השקעות מנוהל?

  לכל אדם המחזיק ברשותו סכום כסף או ניירות ערך, בהיקף של 300,000 ש"ח ויותר, המעוניין שהכסף יושקע ויניב תשואה, ושאין לכסף ייעוד או שימוש בטווח הקצר של עד שנה.
  תיק השקעות מנוהל מיועד למשקיעים שאין להם את הידע, או את הניסיון, או את הרצון או את הפניות המחשבתית לנהל את ההון בעצמם.
  תיק השקעות מנוהל מאפשר לבצע מיקור-חוץ של שירותי ניהול ההשקעות, וכל זאת בכפוף לרמת הסיכון והעדפותיו של הלקוח.

  חזרה למעלה

• מהי מטרת האתר ?

  מטרת האתר הינה לסייע בביצוע בחירה מושכלת של מנהל תיק ההשקעות הטוב ביותר בהתאם לסוג התיק והיקפו.

  חזרה למעלה

• כיצד מבוצע דירוג בתי ההשקעות ?

  אתר האינטרנט INVESTIX אוסף נתוני קרנות נאמנות של בתי ההשקעות המופיעים לתקופה של 5 השנים האחרונות. על בסיס נתונים אלו ובכפוף לאופי התיק המבוקש מחושבים מדדי שארפ ואלפא, עבור כל אחד מבתי ההשקעות.

  חזרה למעלה

• האם INVESTIX אובייקטיבי ?

  חד משמעית כן !
  לחברה ולבעלי האתר אין כל אינטרס בבית השקעות זה או אחר.
  החברה מתוגמלת על-ידי כל בתי ההשקעות באופן אחיד וקבוע לכל הפנייה.

  חזרה למעלה

• מהו מדד שארפ ?

  המדד בוחן עודף תשואה ליחידת סיכון.
  ככול שמנהל ההשקעות יצליח להפיק תשואה גבוהה יותר לכל יחידת סיכון, כך ציון המדד יהיה גבוה יותר ומנהל ההשקעות יהיה טוב יותר, ולהיפך.
  המדד משמש להשוואת ביצועים של מנהלי תיקי השקעות.
  מדד שארפ פותח על-ידי זוכה פרס נובל לכלכלה ויליאם שארפ, מאוניברסיטת סטנפורד, בשנת 1966.

  חזרה למעלה

• מהו מדד אלפא ?

  המדד מחשב את עודף/חוסר התשואה של תיק ההשקעות בהשוואה לתיק השוק החזוי המבטא את אותה רמת הסיכון. אלפא חיובית מגלמת תשואה עודפת לתיק ההשקעות לסיכון נתון.
  המדד משמש להשוואת ביצועים של מנהלי תיקי השקעות.
  המדד שימש לראשונה את הכלכלן האמריקאי מיכאל ג'נסן בשנת 1968.

  חזרה למעלה